凌爱凡

教师简介

上海外国语大学国际金融贸易学院副院长、教授，博士生导师，博士后合作导师，上海外国语大学志远卓越学者。他在西安交通大学博士毕业，中国科学院博士后出站，新加坡国立大学商学院和哥伦比亚大学商学院访问学者。他曾任江西财经大学首席教授，省金融类高端人才人选、省百千万人才工程人选，江西财经大学金融学院副院长。他主要从事金融工程与风险管理、公司金融理论、系统性风险管理、金融科技、自然语言处理及其应用等方面的研究，在European Journal of Operational Research，Journal of Economic Dynamics and Control，Pacific-Basin Finance Journal, Economic Modelling, Finance Research Letters，Emerging Markets Finance and Trade, North American Journal of Economics & Finance, Numerical Algorithms，Journal of Computational and Applied Mathematics，《中国科学(数学)》《管理科学学报》《财贸经济》《经济评论》《系统工程理论与实践》《中国管理科学》《管理评论》《计量经济学报》等国内外重要学术期刊发表论文60余篇。他的研究成果曾获省高校人文社会科学优秀论文一等、二等奖和三等奖，并获得了4项国家自然科学基金资助 (3个面上项目，1个青年项目)和10余项省部级项目的资助。他还是中国运筹学学会金融工程与风险管理分会、中国系统工程学会决策科学分会、中国运筹学学会青年联盟委员会、中国优选法统筹法和经济数学研究会经济数学与管理数学分会等学会的常务理事，中国金融工程学会常务理事，江西普惠金融研究院高级顾问，江西省财经委金融专委委员会成员，国家自然科学基金项目和中国博士后基金项目等项目的评审人，以及国内外30余本杂志的匿名审稿人。

人才称号/获奖

人才称号

1. 上海外国语大学志远卓越学者，2022.

2. 省级双千人才金融类领军人才，2020

3. 省青年井岗学者，2018

4. 省百千万工程人选，2014

学术获奖

1.  基于Google Trends注意力配置的金融传染问题, 江西省第十五届人文社科优秀论文奖，二等奖，2013年

2. Robust tracking error portfolio selection with worst-case downside risk measures， 2014年全国经济数学与管理数学年会优秀论文一等奖，2014年，成都。

3. Robust Multi-period Portfolio Selection Based on Downside Risk with Asymmetrically Distributed Uncertainty Set, 获江西省第十九界人文社科优秀论文一等奖，2021年。

4. 我国A股市场的模糊性溢价，获江西省第二十届社科优秀论文三等奖，2023年

近五年代表性科研项目

8. 上海市人工智能专项项目：AI for Social Science. 2025.1-2027.12，在研，课题负责人。

7. 上海外国语大学校级教改重大委托项目：数智时代外语院校复合型人才培养与转型发展的创新驱动研究，2024.1-2026.12，在研，主要参与人。

6. 上海外国大学校级教改重点项目：面向长三角科创金融试验区的金融大数据技术人才培养模式与质量保障体系研究，2024.1—2026.12，在研，课题负责人。

5. 上海外国语大学重大攻关项目：文本基础的市场关联及其在经济金融中的应用，2023.1-2025.12, 在研，课题负责人。

4. 国家自然科学基金面上项目：区块链技术下企业融资模式的鲁棒设计及动态均衡模型研究，编号：72071098， 执行时间：2021.1—2024.12，在研。课题负责人

3. 国家社科基金重大攻关项目：中央银行的逻辑与现代中央银行制度的建设, 项目批准号: 21ZDA-45, 执行时间：2021.1—2023.12，已结项。子课题负责人

2. 国家自然科学基金面上项目：系统性风险鲁棒度量及对资产价格的影响机制，编号：71771107，执行时间：2018.1—2021.12，已结项。课题负责人

1. 国家自然科学基金面上项目：有限注意力配置下的鲁棒动态投资决策与金融传染问题研究，编号：71300190，执行时间：2014.1--2017.12.  已结项。课题负责人

部分代表性论文

1. 英文期刊论文

[23] Wang, L., & Ling, A. (2025). Fund Performance Driven by ChatGPT: Evidence from Chinese Fund Market. Accepted by Computation Economics. SSCI 二区

[22] Hu, Z., Gao, X., & Ling, A. (2025). The idiosyncratic volatility of volatility effect in the A-Share Market: An Interpretation based on heterogeneous variance beliefs. Finance Research Letters, 106851. SSCI 一区

[21] Yuan, Y., Ling, A., & Hu, Z. (2024). Ambiguity, limited market participation, and the cross-sectional stock return. Journal of Management Science and Engineering, 9(4), 522-534. 【管理科学学报英文版】

[20] Ling, A., & Sun, J. (2024). A robust financing theory of ICOs under demand uncertainty of products of token platforms. China Finance Review International, 14(3), 549-594. 中科院一区TOP

[19] Li, S., Huang, Y., Xing, K., Zhou, D., & Ling, A. (2024). Bootstrap variable selection for corporate distress prediction: evidence from the Chinese manufacturing industry. Applied Economics, 1-19. SSCI 二区

[18] Ling, Aifan (凌爱凡), Zhou, J., Lai, S., & Xing, K. (2024). Is There a Bright Side to the Aggregate Volatility Risk of the Bank System?---A New Perspective from Corporate Innovation Quality in China. Emerging Markets Finance and Trade, 60(2): 371-387,  SSCI 一区

[17] Ling, Aifan, Li, J., & Zhang, Y. (2023). Can firms with higher ESG ratings bear higher bank systemic tail risk spillover?—Evidence from Chinese A-share market. Pacific-Basin Finance Journal, 80, 102097. SSCI 一区

[16] Ling, Aifan, Li, J., Wen, L., & Zhang, Y. (2023). When trackers are aware of ESG: Do ESG ratings matter to tracking error portfolio performance?. Economic Modelling, 125, 106346. SSCI 一区

[15] Ling, Aifan, Huang, X., & Ling, B. V. (2022). Fund immunity to the COVID-19 pandemic: Evidence from Chinese equity funds. The North American Journal of Economics and Finance, 63, 101822. SSCI 二区

[14] Ling, Aifan, & Zhu, Z. (2021). Network hype and asset pricing of cryptocurrencies: evidence based on a Google-attention approach. International Journal of Blockchains and Cryptocurrencies, 2(1), 19-43.

[13] Tan, Y., Luo, P., Yang, J., & Ling, Aifan (2020). Investment and capital structure decisions under strategic debt service with positive externalities. Finance Research Letters, 33, 101193. SSCI 一区

[12] Ling, Aifan, Sun, J., & Wang, M. (2020). Robust multi-period portfolio selection based on downside risk with asymmetrically distributed uncertainty set. European Journal of Operational Research, 285(1), 81-95， SSCI/SCI 一区 

[11] Ling, Aifan, Sun, J., Xiu, N., & Yang, X. (2017). Robust two-stage stochastic linear optimization with risk aversion. European Journal of Operational Research, 256(1), 215-229. SSCI/SCI, 一区 

[10] Ling, Aifan (2016). An inexact non-interior continuation method for semidefinite programming: convergence analysis and numerical results. Numerical Algorithms, 73, 219-244. SCI 二区  

[9] Ling, Aifan, Sun, J., & Yang, X. (2014). Robust tracking error portfolio selection with worst-case downside risk measures. Journal of Economic Dynamics and Control, 39, 178-207. SSCI 一区

[8] Ling, Aifan, & Xu, C. X. (2012). Robust portfolio selection involving options under a “marginal+ joint” ellipsoidal uncertainty set. Journal of Computational and Applied Mathematics, 236(14), 3373-3393, SCI一区

[7] Ling, Aifan, & Xu, C. X. (2012). A new discrete filled function method for solving large scale max-cut problems. Numerical Algorithms, 60(3), 435-461. SCI二区 

[6] Ling, Aifan, Tang, L., & Xu, C. (2010).  Approximation algorithms for MAX RES CUT with limited unbalanced constraints. Journal of Applied Mathematics and Computing, 33, 357-374, SCI

[5] Ling, Aifan, Xu, C. X., & Xu, F. M. (2009). A discrete filled function algorithm embedded with continuous approximation for solving max-cut problems. European Journal of Operational Research, 197(2), 519-531. SSCI/SCI一区 

[4] Ling, Aifan (2009). Approximation algorithms for Max 3-section using complex semidefinite programming relaxation. In International Conference on Combinatorial Optimization and Applications (pp. 219-230). Berlin, Heidelberg: Springer Berlin Heidelberg, LNCS 5573,  SCI-CA

[3] Yu Li, Ling, Aifan (2009), A Continuous Algorithm Based on A New NCP Function for the Max-Bisection Problem,  Chinese Journal of Engineering Mathematics, 2009(5)：781-785.

[2] Ling, Aifan, F., Xu, C. X., & Tang, L. (2008). A modified VNS metaheuristic for max-bisection problems. Journal of Computational and Applied Mathematics, 220(1-2), 413-421. SCI一区

[1] Ling, Aifan, Xu, C. X., & Xu, F. M. (2008). A discrete filled function algorithm for approximate global solutions of max-cut problems. Journal of Computational and Applied Mathematics, 220(1-2), 643-660. SCI一区

2. 中文期刊论文

[31] 王璐璐，凌爱凡，黄飞鸣，企业年报中数据要素信息含量的价值效应—基于融资约束的视角，《系统工程理论与实践》，2025，录用待发表，CSSCI

[30] 赖少杰，陈李瀚，洪攀，凌爱凡, 企业数字化转型、技能溢价与人力资源结构：理论与实证分析, 《管理工程学报》，2025，录用待发表，CSSCI

[29] 王璐璐,凌爱凡,黄飞鸣.数据要素信息披露与企业全要素生产率——基于文本分析的视角[J].《江西社会科学》,2025,45(02):59-76.CSSCI

[28] 谢林利,凌爱凡.权益极端尾部风险、杠杆率与公司债信用利差[J].《中国管理科学》, 2024年第5期. CSSCI

[27] 凌爱凡, 李龙琦, 游欣. 参与精准扶贫的公司更值得投资吗?——基于扶贫对公司风险影响的视角. 《系统科学与数学》, 2023年第4期，CSCD。

[26] 凌爱凡,彭伟,王千千,等.金融研究中自然语言处理技术的应用进展. 《系统工程理论与实践》,2024 年第1期，CSSCI

[25] 杨超,李少勋,孙聪,等.地方官员变更、政策不确定性与住宅用地出让价格. 《中央财经大学学报》,2023年第10期，CSSCI

[24] 凌爱凡,游欣,李龙琦.精准扶贫对公司系统性极端尾部风险的影响:是“粉饰工具”还是“免疫工具”?. 《系统工程理论与实践》,2023年第11期，CSSCI

[23] 凌爱凡、黄昕睿，谢林利、杨晓光，ESG 投资、突发性冲击与基金绩效：理论与实证，《系统工程理论与实践》，2023年第5期，CSSCI

[22] 杜小玲,陈永良,凌爱凡.经济增长目标会影响地方金融发展吗—基于政府干预的视角, 《金融监管研究》,2023 年第7期, CSSCI

[21] 凌爱凡、周佳、唐乐，重大突发事件冲击下公司现金、库存和社会责任的价值效应——来自新冠疫情冲击的新证据，《中国管理科学》，2023年第11期，CSSCI 

[20] 凌爱凡，陈永良，数字金融对银行信贷是“溢出”还是“挤出”的影响，《管理评论》，2023年第2期， CSSCI

[19] 凌爱凡，谢林利，权益市场的不确定性是否推高了公司的债券利差?——来自风险与模糊不确定性的经验证据，《计量经济学报》，2023年第1期，CSCD, 人大复印全文转载

[18] 欧阳海琴,凌爱凡.人民币国际化、汇率波动、跨境结算与中国进出口贸易——基于两国开放经济的均衡模型与“一带一路”沿线国家的实证分析,《系统工程理论与实践》, 2022年第12期, CSSCI

[17] 凌爱凡、朱佳磊、唐乐、蒋崇辉，系统性尾部贝塔与市场崩盘风险的对冲：基于崩盘风险的“安全第一准则”投资组合均衡模型，《运筹学学报》，2022年第4期，CSCD

[16] 凌爱凡、欧阳海琴，贸易网络中心性对跨国直接投资的影响研究——基于全球市场的经验数据，《南昌大学学报(人文社会科学版)》. 2022年第2期，CSSCI

[15] 凌爱凡，谢林利，胡志军，唐乐，允许提前终止的鲁棒动态契约模型，《中国科学数学》，2022年第10期，CSCD

[14] 杨超，肖璐，凌爱凡，房产税如何影响土地价格？----基于微观土地交易数据的实证研究， 《经济评论》， 2021年第6期,CSSCI

[13] 周墨，杨超，凌爱凡，杨晓光，政府搬迁是房价上涨的推手吗？-----基于微观住房数据的经验证据，《系统工程理论与实践》，2021，第10期, CSSCI

[12] 胡志军，凌爱凡，杨超，我国A股市场的模糊性溢价，《中国管理科学》，2022年第1期, CSSCI

[11] 凌爱凡，杨炎君，基金的投资技能提高了基金绩效吗？----基于q-因子模型的实证分析，《管理科学学报》，2021年第5期发表, CSSCI

[10] 凌爱凡，游欣，极端事件冲击下商品期货是好的避险工具吗?——来自新冠病毒疫情冲击的经验证据，《经济评论》，2021年第3期发表, CSSCI

[9] 凌爱凡，谢林利，特异性尾部风险、混合尾部风险与股票价格-----来自我国A股市场的证据. 《管理科学学报》, 2019, 第8期, CSSCI

[8] 凌爱凡，莫阳紫嫣，我国开放式基金的“泵浦”现象，《中国管理科学》，2018 第9期, CSSCI

[7] 凌爱凡，陈骁阳，嵌入GARCH波动率估计的B1ack-Litterman投资组合问题，《中国管理科学》，2018年第6期, CSSCI

[6] 凌爱凡，王嘉明，严武，好的开盘会有好的收盘吗—来自沪深 300 股指期货的经验证据，《当代财经》，2017年，第12期, CSSCI

[5] 严武、熊航、凌爱凡，公募基金年末业绩追逐与风险调整行为研究，《财贸经济》，2016年09期, CSSCI

[4] 凌爱凡，杨晓光，具有多元权值约束的鲁棒LPM 积极投资组合问题，《管理科学学报》, 2013，第8期, CSSCI

[3] 凌爱凡，杨晓光，基于Google Trends注意力配置的金融传染问题，《管理科学学报》，2012年第11期, CSSCI

[2] 凌爱凡，吕江林，具有联合椭圆不确定集与概率约束的鲁棒投资组合选择，《控制与决策》, 2011第4期, CSCD

[1] 凌爱凡，吕江林，有限周期内具有习惯形成与财富偏好的消费与储蓄问题，《系统工程理论与实践》，2011年第1期， CSSCI

人才培养

1. 硕、博研究生招生

欢迎符合以下条件的优秀学生报考本人的硕士研究生和博士研究生（学硕专硕不限，专业不限，学科背景不限，未来研究方向不限）：

1．对学术研究具有浓厚兴趣，拥有学术理想和学术追求。 

2．踏实勤奋、刻苦上进、认真严谨、善于沟通。

3．具有很强的学习能力、创新能力和思辨能力。

4．计量经济学功底扎实，熟悉Python或Matlab 等软件。

5.  熟悉大语言模型及其应用者优先考虑。

6. 有清晰的学术规划和研究计划者优先考虑。

欢迎获得推免录取或统考录取的硕士研究生同学，提前与本人取得联系，提前进入课题组学习！

2. 博士后：

常年招收脱产或在职博士后研究人员，欢迎具有应用经济学、统计学、数学、计算机科学、管理科学与工程、经济学、全球治理、区域国别、语言数据科学和人工智能应用等专业的优秀应届或历届博士毕业生申请。有意向者，请先与该导师联系。